كيف أستطيع أن اعرف ان الوقت مناسب للاستثمار؟

لا يوجد وقت محدد مناسب للاستثمار ، فالاستثمار امر مستمر ، فكما يمكنك الاستثمار اثناء ارتفاع الاسواق يمكنك الاسثتمار ايضاً اثناء انخفاضها.

بل إن أنخفاض وتدهور أسواق معينة يعني أن هناك أسواق اخري تزدهر و تنمو بنفس الوقت لان رؤس الامول تهرب اليها.

اذاً اذا كنت مقتنع بفكرة انه ليس للأستثمار دولة ولا جنسية فهذا يعني ان الاستثمار في كل وقت.

ولكن اذا كنت تقصد بسؤال هو كيف تعرف ان الوقت مناسب للأستثمار في مجال معين دون غيره و في قطر معين دون غيره ، في سبيلك لأن تعرف اذا كان الوقت مناسب للاستثمار في هذه البلد وفي هذا المجال ام لا ؟!! ، فعليك بقياس الامور التالية.

1. التغير في معدلات سعر الفائدة و مقارنته بمعدلات النمو والتضخم.

أحياناً يكون ارتفاع سعر الفائدة لعملة الدولة امر مفيد يدل على ارتفاع مستوى المعيشة و يجذب رؤس الاموال التي تود الاستثمار في ادوات الدخل الثابت وخلافه ، و إن كان العالم الان و السياسات النقدية قد عزفت عن هذه الفكرة منذ 2007 و حتي يومنا هذا. 

ولكن كثيراً يكون ارتفاع سعر الفائدة على عملة الدولة هو موازنة لحالة التضخم التي وصلت لها الاسعار في البلد.

و ابسط ملاحظة للتضخم هو ملاحظة السرعة في ارتفاع اسعار السلع الاساسية واسعار الرهن العقاري.

اذا ارتفع سعر الفائدة مع ارتفاع نسبة التضخم و ضعف معدلات النمو فهذه بيئة غير مناسبة للأستثمار الا في الاصول الثابتة كالعقارات والاراضي والاوراق المالية القائمة على الإتمان مثل السندات مع الاخذ في الأعتبار التصنيف الاتماني لهذ البلد و الذي يعبر عن قدرتها على سداد ديونها.

2. إجمالي الناتج المحلي.

انخفاض إجمالي الناتج المحلي يعكس ارتفاع في البطالة وقلة الموارد ، لذلك لا ينصح ابداً بالاستثمار في مشروعات تقوم على الموارد البشرية الضخمة

3. الدين الخارجي والداخلي

زيادة الدين الخارجي على الدولة انذار خطر يهدد كل من يريد الاستثمار في السندات او اذون الخزانة (ادوات الدخل الثابت) حيث قد يؤدي ذلك الى عدم قدرة الدولة على سداد مديوناتها و تصبح الاوراق المالية من هذا النوع خطرة جداً.

بينما زيادة الدين الداخلي (وهو اقتراض الدولة من المؤسسات الداخلية وخاصة البنوك) يعكس ضعف الدولة في ايجاد بيئة الستثمار مناسبة للمستثمرين ، هذا يعني ان المستثمر اذا اراد ان يستثمر سيدفع اكثر للدولة من لو انه استثمر في دولة اخرى.

هذا بالنسبة للأستثمارت المباشرة والاستثمار في الدخل الثابت 

اما اذا اردت ان تستثمر في البورصة بشكل سريع فعليك تقييم الشركات المساهمة و ادائها بناء على مجموعة متغيرات يمكنك الحصول عليها من القوائم المالية للشركة مثل العائد على الارباح و نسبة الارباح والتوزيعات و ما الى ذلك من امور تحدثت عنها في كتابي كيف تختاف افضل الاسهم.

و بصفة عامة فإنه كلما ارتفع سعر سهم الشركة عن القيمة الحقيقية له بسبب المضارابات كلما دل على حالة التضخم التي تعاني منها الشركة ، بينما انخفاض السعر عن القيمة الحقيقية فإنه يعني الشركة معرضة للأفلاس في حال كان ذلك ناتج عن حالة من التعثر المالي للشركة. و يرجع في هذا كله الى دراسة و تقييم القوائم المالية للشركات.